Sega Rally 2 es la secuela del exitoso juego arcade de Sega, Sega Rally. Este juego, como su predecesor, se basa en las carreras de Rally. Las carreras de rally son únicas en el sentido de que las carreras tienen lugar tanto en pistas de carreras como en circuitos todoterreno. Los cursos en este juego reflejan esto muy bien. Algunos tienen lugar en el desierto o el bosque, otros tienen lugar en las ciudades.
Los autos en este juego son todos autos de rally reales, con fabricantes de Europa y Japón bien representados. Sin embargo, no puedes ver muchos de ellos a la vez, ya que las carreras de rally suelen ser eventos basados en el tiempo. En este juego, no estás compitiendo directamente contra los otros autos, simplemente tienes que tener el mejor tiempo durante el recorrido. Entonces, durante cualquier carrera, generalmente verás un puñado de otros autos en la pista.
Sega Rally 2 contiene varios modos de juego. El primer modo es el modo de juego arcade simple. Aquí, corres en 4 recorridos, uno tras otro. La segunda modalidad es el campeonato de 10 años. En este modo, corres en 16 pistas y puedes hacer modificaciones a tu auto entre carreras. Finalmente, hay un modo de pantalla dividida para 2 personas para la competencia cara a cara.